شرح الصناديق المشتركة للاستثمار للمبتدئين

اختصارات الصناديق المشتركة – المبادئ السهلة – الاستثمار 360

أحد أكثر أجزاء الاستثمار تعقيدًا هو بناء محفظة من الأسهم والسندات التي تشعر بالراحة تجاهها. الصندوق المشترك هو وسيلة للاستثمار في المحافظ الجاهزة بسهولة.

الاستثمار جزء مهم من الادخار للمستقبل. بينما يمكنك وضع أموالك في شيء مثل حساب التوفير أو شهادة الإيداع، فإن استثمار أموالك في الأوراق المالية مثل الأسهم والسندات يمكن أن يوفر عوائد أعلى على المدى الطويل.

ما هي الصناديق المشتركة؟

الصندوق المشترك هو نوع من الاستثمار يمكنك استخدامه لشراء أسهم في العديد من الأوراق المالية المختلفة في وقت واحد.

لبدء صندوق مشترك، يجمع مدير الصندوق الأموال من العديد من المستثمرين المهتمين بالاستثمار في الصندوق.

يُمنح كل مستثمر حصصًا في الصندوق المشترك بناءً على الأموال التي يستثمرها.

يستخدم المدير الأموال التي تم جمعها من المستثمرين لشراء مختلف الأسهم والسندات.

ستعتمد أنواع الأوراق المالية التي يشتريها المدير على استراتيجية الصندوق المشترك (المزيد حول هذا لاحقًا).

عندما يرغب المستثمر في زيادة الاستثمار في الصندوق المشترك، يأخذ المدير أمواله ويمنحه المزيد من الأسهم في الصندوق.

ثم يستخدم المدير تلك الأموال لشراء المزيد من الأوراق المالية لمحفظة الصندوق المشترك.

عندما يرغب المستثمر في استرداد أمواله من صندوق مشترك.

يمكنه إعادة بيع أسهمه إلى الصندوق. يبيع المدير الأوراق المالية من محفظة الصندوق عند الضرورة لإعادة أموال المستثمر.

كيف يعمل الصندوق المشترك؟

الصندوق المشترك هو استثمار وشركة فعلية. قد تبدو هذه الطبيعة المزدوجة غريبة. لكنها لا تختلف عن كيفية تمثيل حصة آبل. عندما يشتري مستثمر أسهم Apple، فإنه يشتري ملكية جزئية للشركة وأصولها.

وبالمثل، يشتري مستثمر في الصندوق المشترك ملكية جزئية لشركة الصندوق المشترك وأصولها. الفرق هو أن شركة Apple تعمل في مجال تصنيع الأجهزة اللوحية المبتكرة، بينما تعمل شركة الصندوق المشترك في مجال الاستثمار.

كيف تستفيد من صندوق الاستثمار المشترك؟

  1. يتم اكتساب الدخل من توزيعات الأرباح على الأسهم والفوائد على السندات في محفظة الصندوق.
  2. يدفع الصندوق جميع الإيرادات التي يتلقاها على مدار العام تقريبًا إلى مالكي الأموال في شكل توزيع.
  3. غالبًا ما تمنح الصناديق المستثمرين خيارًا إما لتلقي شيكات للأرباح أو إعادة استثمار الأرباح والحصول على المزيد من الأسهم.
  4. إذا كان الصندوق يبيع الأوراق المالية التي ارتفع سعرها، فإن الصندوق يحصل على مكاسب رأسمالية. كما تمرر معظم الصناديق هذه المكاسب إلى المستثمرين في عملية التوزيع.
  5. إذا زادت حيازات الصندوق في السعر ولكن لم يتم بيعها من قبل مدير الصندوق، فإن تكلفة أسهم الصندوق تزداد.
  6. يمكنك بعد ذلك بيع أسهم صناديق الاستثمار المشتركة الخاصة بك لتحقيق الربح في السوق.

ما هي أنواع الصناديق المشتركة؟

نذكر في السطور التالية أنواع الصناديق المشتركة:

ركز على الأسهم

تتمثل الإستراتيجية الشائعة في بناء صندوق مشترك يركز على شراء أسهم في شركات مختلفة. يمكن لمديري الصناديق اختيار الشركات للاستثمار فيها باستخدام عدة معايير أخرى.

أحد المعايير الشائعة هو القيمة السوقية للشركة أو القيمة الإجمالية. الشركات الكبيرة – تلك التي تبلغ قيمتها 10 مليارات دولار أو أكثر – تسمى الشركات الكبيرة.

الشركات الصغيرة التي تقل قيمتها عن 2 مليار دولار هي شركات صغيرة.

تلك التي تتراوح قيمتها السوقية بين 2 و 10 مليار دولار هي متوسطة رأس المال.

تميل الشركات الصغيرة إلى أن تكون استثمارات ذات مخاطر أعلى ومكافآت أعلى، في حين أن رؤوس الأموال الكبيرة أكثر استقرارًا ولكنها تقدم عوائد محتملة أقل.

يمكن لمديري الصناديق أيضًا استخدام استراتيجيات أخرى. مثل التركيز على الأسهم من الشركات التي تدفع أرباحًا أو اختيار الأسهم التي تشكل جزءًا من مؤشر معين.

ركز على السندات

تستثمر الصناديق التي تركز على السندات في أنواع مختلفة من السندات. بصفتها صناديق استثمار مشتركة تركز على الأسهم، يمكن لمديري الصناديق استخدام استراتيجيات مختلفة عند بناء محافظهم المالية.

على سبيل المثال، قد يقوم المدير ببناء صندوق يحتوي فقط على ديون حكومية عالية الجودة. قد يركز الآخر على السندات البلدية – يشتري الثلث سندات الشركات منخفضة الدرجة ذات المخاطر الأعلى ولكن العوائد الأعلى.

يتيح الاستثمار في صندوق السندات للمستثمرين الحصول على بعض الضمانات للسندات مع تقليل مخاطر التخلف عن السداد. أنهم قد يواجهون إذا كانت لديهم سندات من مصدر واحد فقط أو عدد قليل من المصدرين.

استراتيجية الصندوق المتوازن

تمتلك الصناديق المشتركة المتوازنة مزيجًا من الأسهم والسندات. يهدف معظمهم إلى منح المستثمرين محفظة معدة مسبقًا لتلبية جميع احتياجاتهم الاستثمارية.

على سبيل المثال، قد يمتلك الصندوق المتوازن 70٪ من محفظته في صورة أسهم و 30٪ من محفظته في صورة سندات.

هذه إستراتيجية مشتركة للمستثمرين. تميل الأسهم إلى تقديم عوائد أعلى ولكن مع مزيد من التقلبات. السندات أقل تقلبًا ولكنها ذات عوائد أقل عمومًا. يتيح الجمع بين الاثنين للمستثمرين الحصول على بعض من أعلى عوائد الأسهم أثناء استخدام المواد اللاصقة لتقليل التقلبات.

تمويل سوق المال

صناديق الأسهم هي نوع خاص من الصناديق المشتركة التي تحمل ديونًا عالية الجودة وقصيرة الأجل من الشركات والحكومات. تعمل هذه الأموال بشكل مشابه لحساب التوفير أو الحساب الجاري. ومع ذلك، ليس لديها نفس المستوى للتأمين والأمن.

ومع ذلك، فهي منخفضة المخاطر، لدرجة أن العديد من شركات السمسرة ستحتفظ بأموال المستثمرين غير المستثمرة في صندوق سوق المال حتى يقرر العميل سحب الأموال أو تقديم طلب لاستثمارها.

مزايا الصندوق المشترك

هناك الكثير من المزايا التي يتمتع بها الصندوق المشترك، وهي كالتالي:

التنويع السهل

لبناء محفظة متنوعة بدون صناديق استثمار مشتركة، ستحتاج إلى شراء العشرات من الأسهم والسندات المختلفة.

من خلال صندوق مشترك واحد، يمكنك تنويع استثماراتك بين مئات الأوراق المالية المختلفة.

إدارة محترفة

لا داعي للقلق بشأن إعادة موازنة محفظتك الاستثمارية أو شراء الأسهم في الوقت المحدد. يتولى فريق إدارة الصندوق هذه التفاصيل نيابة عنك.

السيولة

يمكنك شراء الأسهم وبيعها في الصناديق المشتركة بسهولة إذا كنت بحاجة إلى الوصول إلى أموالك بسرعة، مما يجعلها استثمارًا ذا سيولة.

مواضيع قد تهمك أيضاً